Financial Due Diligence

FDD is een onafhankelijke analyse van de financiële prestaties en kasstroomgeneratie van een onderneming in aanloop naar een overname of andere transactie We brengen de genormaliseerde EBITDA (winst vóór rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie), de normale nettowerkkapitaalbehoefte en de netto schuldpositie in kaart. Daarnaast signaleren wij potentiële risico’s die als houvast dienen voor zowel koper als verkoper bij het bepalen van de waardering en transactievoorwaarden.

Voor kopers en investeerders vertaalt een FDD de cijfers naar heldere, deal-gerichte inzichten: wat is de structurele winstgevendheid, welke aannames zitten erin en waar zitten de belangrijkste risico’s. Dat helpt om beter onderbouwde keuzes te maken over prijs en afspraken in het contract.

Met een Vendor Due Diligence (VDD) leveren we namens de verkoper een onafhankelijke beoordeling van de financiële informatie en zetten we vooraf één consistente, goed onderbouwde basis neer voor alle bieders. Dit vergroot de transparantie, voorkomt uiteenlopende interpretaties en verkleint het risico op discussies of prijsaanpassingen later in het proces.

Bij Vendor Assist (VA) blijven we gedurende het proces actief betrokken: we ondersteunen bij Q&A, dataroom-updates en rekenen vragen snel door. Zo blijven antwoorden consistent, blijft het proces strak georganiseerd en behouden we momentum richting closing.

Buy-side FDD: voor kopers/investeerders, onafhankelijke onderbouwing van earnings, NWC en netto schuld plus de belangrijkste risico’s en deal-implicaties.

Vendor/sell-side FDD: voor verkopers vooraf één consistente, onafhankelijk beoordeelde financiële onderbouwing voor alle bidders; minder ruis en herhaalvragen, betere vergelijkbaarheid tussen biedingen, meer regie op het verhaal richting prijs en versterkte geloofwaardigheid in het proces.

Vendor assist: voor verkopers, ondersteuning tijdens het proces bij Q&A en dataroom-vragen; snellere responstijden, doorlopend consistente cijfers en antwoorden, en minder vertraging in het proces.

Red flag report: korte, snelle review gericht op de grootste financiële risico’s en mogelijke dealbreakers.

Genormaliseerde EBITDA laat zien wat de winstgevendheid is zonder eenmalige posten en uitzonderingen, zodat je de onderneming waardeert op een duurzaam niveau. Dit voorkomt dat de prijs gebaseerd is op incidentele meevallers of juist tijdelijke tegenvallers. Het geeft ook een stevige basis voor discussies over multiple, earn-out en andere prijsmechanismen.

Na het eerste contact met één van de partners stemmen we scope en materialiteit af en ontvang je een gerichte informatieverzoeklijst. Vervolgens voeren we analyses uit en werken we open punten weg via Q&A in de dataroom en, waar nodig, een management meeting om aannames en uitzonderingen te valideren. Tot slot leveren we de rapportage op met heldere conclusies en deal-implicaties en kunnen we desgewenst een het rapport stapsgewijs doornemen.